我從開(kāi)始第一筆實(shí)盤(pán)交易之后，就從來(lái)沒(méi)有看過(guò)30分鐘以下的圖。我剛進(jìn)門(mén)的時(shí)候一個(gè)朋友自己創(chuàng)立了一個(gè)炒短線的方法，不過(guò)不到一年后，一萬(wàn)美金就沒(méi)有了。這更加確信自己不看短周期的圖了。雜音太多。無(wú)論形態(tài)趨勢(shì)都不能很好的把握。從國(guó)外的一些論壇上了解到，很多朋友開(kāi)發(fā)了不少交易系統(tǒng)，以15分鐘為交易主圖，我常常是看到15分鐘就馬上扔掉那套交易系統(tǒng)。

這幾天，有一位從事金融行業(yè)也有些時(shí)日的朋友告訴了我一個(gè)事實(shí)，在一個(gè)外匯經(jīng)紀(jì)商那里，開(kāi)戶不下幾千個(gè)，能打平手的大約不到200個(gè)，穩(wěn)定盈利的不到50個(gè)，觀察了他們的交易記錄，都是以中線交易為主。還說(shuō)了一句，他們大多都是看日線圖交易的。

道氏 趨勢(shì)

我一直很懷疑那些不斷的在15分鐘圖上畫(huà)線的朋友是否看過(guò)股市陰晴表，道氏理論，股市趨勢(shì)技術(shù)分析這幾本書(shū)。曾經(jīng)有一位朋友在我的博客上留言說(shuō)，“道氏是個(gè)理論，不單針對(duì)股市。而均線和來(lái)自于均線的趨勢(shì)指標(biāo)包括趨勢(shì)線畫(huà)法等是趨勢(shì)理論再股市的具體表現(xiàn)形式和方法”，可以看出，這位朋友居然說(shuō)道氏理論與趨勢(shì)理論是兩碼事！我對(duì)這樣沒(méi)讀書(shū)的人很是覺(jué)得無(wú)奈。這相信也折射出很多人在運(yùn)用道氏理論根本不得要領(lǐng)。

道氏中有那么一句話“日內(nèi)波動(dòng)無(wú)法掌握”，要抓住的是“主要趨勢(shì)”，留意“次等趨勢(shì)”，忽略“小趨勢(shì)”，在股市趨勢(shì)技術(shù)分析一書(shū)中有說(shuō)“小趨勢(shì)——它們是短暫（很少持續(xù)到三周——通常少于六天）的價(jià)格波動(dòng)，從道氏理論的角度來(lái)看，其本身并沒(méi)有什么意義，但它們加起來(lái)構(gòu)成中等趨勢(shì)。通常（但并非總是如此），一個(gè)中等規(guī)模的價(jià)格運(yùn)動(dòng)（無(wú)論是次級(jí)趨勢(shì)還是其間的基本趨勢(shì)片段）由一串三個(gè)或更多的可分辨的小波浪組成。從這些日間波動(dòng)中推出的結(jié)論經(jīng)常容易誤倒投資者。小趨勢(shì)是上述三種趨勢(shì)中唯一能被“操縱”的趨勢(shì)（雖然“即便在當(dāng)前的市場(chǎng)條件下它們也可能被任意操縱”的觀點(diǎn)是值得懷疑的）。基本趨勢(shì)與次級(jí)趨勢(shì)不可能被操縱，就連美國(guó)財(cái)政部都沒(méi)有操縱它們的資金實(shí)力。”看了這么一段話，我是十分懷疑15分鐘如何判斷大勢(shì)？

從道氏理論成立到現(xiàn)在，每一個(gè)所謂的趨勢(shì)都是建立在日?qǐng)D上的，我們?cè)俸煤梅幌庐?dāng)時(shí)他們寫(xiě)的書(shū)，便可以更清晰明了了。什么是趨勢(shì)，趨勢(shì)一天形成的嗎？是幾個(gè)小時(shí)就能形成的嗎？

早年做過(guò)期貨的朋友都知道，在一天內(nèi)急升急降的行情不少，在一個(gè)小時(shí)內(nèi)來(lái)回幾十塊，問(wèn)題是，這樣的行情如何把握？我真是希望自己是神仙，能把價(jià)格控制好。不過(guò)我想lesson（李森）就是這樣把巴林銀行送走的。

有很多朋友一直在抱怨，說(shuō)現(xiàn)在假突破與真突破不好辨認(rèn)了，我一問(wèn)，他說(shuō)在一小時(shí)圖里，一個(gè)上升通道，說(shuō)破了吧，掉了十幾點(diǎn)又往回跑了。我常常是笑笑而過(guò)。

或者說(shuō)，我還遇到更可笑的，那朋友說(shuō)，“我從來(lái)沒(méi)看過(guò)天圖以上的，今天你說(shuō)了，才看一下”。我聽(tīng)了是十分驚訝的。

有位朋友談到了，他在15分鐘內(nèi)用波浪判斷形態(tài)及趨勢(shì)。波浪理論的來(lái)源，或者說(shuō)學(xué)習(xí)波浪理論的第一步要了解的就是道氏理論。為什么呢？“道氏理論”首開(kāi)技術(shù)分析的先河，第一個(gè)提出“趨勢(shì)”的概念。而波浪理論就是為了給這趨勢(shì)定個(gè)模式。這樣一來(lái)，涉及了趨勢(shì)就涉及了時(shí)間，趨勢(shì)不可能一天形成。

很感謝一些朋友通過(guò)EWI（艾略特波浪國(guó)際公司）翻譯出一些好的文章，其中有不少運(yùn)用波浪理論的案例，很奇怪的是，都是在日?qǐng)D上進(jìn)行操作的。這懂道氏的就不難理解，不過(guò)不懂道氏的就難說(shuō)。15分鐘判斷趨勢(shì)，我暫時(shí)還沒(méi)發(fā)現(xiàn)那位高手可以做的很好。不過(guò)一次兩次還是可以的，據(jù)說(shuō)短線的都過(guò)的不好。D-查理不是那么好學(xué)的。

一天一根蠟燭圖

我估計(jì)很多朋友都比較懶讀書(shū)，或者讀的不細(xì)。我也有理由懷疑很多朋友根本沒(méi)讀過(guò)日本蠟燭圖這本書(shū)。蠟燭圖的來(lái)歷大家都知道是在小日本18世紀(jì)的本間宗久發(fā)明的，也有酒田戰(zhàn)法的說(shuō)法。原來(lái)這蠟燭是給本間宗久用來(lái)記錄大米走勢(shì)。我們可以分析一下，在那個(gè)時(shí)候，我們會(huì)把蠟燭精確到小時(shí)嗎？注意了，那個(gè)時(shí)候交易的人數(shù)絕對(duì)不會(huì)有上萬(wàn)個(gè)，據(jù)書(shū)中說(shuō)明，大約有1300人或以上，這樣少的，波動(dòng)不會(huì)很大，或者說(shuō)大的波動(dòng)不會(huì)很多。而且，我可以肯定絕對(duì)沒(méi)有人一天畫(huà)幾十根蠟燭的。

那么，很明顯的是，一天一根蠟燭。我希望你能聽(tīng)明白這話，因?yàn)檫@話十分重要，更確切的說(shuō)，我交易了幾年了，也只是才明白過(guò)來(lái)。一天只有一根蠟燭啊。當(dāng)我們?cè)谧分鸱寝r(nóng)數(shù)據(jù)，通脹數(shù)據(jù)等等的時(shí)候，是否覺(jué)得自己有點(diǎn)迷糊呢？正如書(shū)中所說(shuō)，所有蠟燭應(yīng)該使用在日?qǐng)D上。

蠟燭一天只有一根，我們緣何每天做交易呢？

如果蠟燭是基于人性判斷，或者更廣泛的說(shuō)，技術(shù)分析是基于人性的判斷，如果能更好的捉住人的心理呢？我們都來(lái)做fed？或者做格林斯潘那樣，說(shuō)一句“非理性繁榮”？都不是。那么，最好的辦法是捉住那長(zhǎng)期的傾向，而那才是趨勢(shì)。

短線中線長(zhǎng)線

我在早期，短線是指日內(nèi)短線，中線就是三五天左右，長(zhǎng)線就是一個(gè)月左右。后來(lái)再次調(diào)整，短線為三五天左右，中線一個(gè)星期到一個(gè)月左右，長(zhǎng)線一個(gè)月以上。再到后來(lái)。我把短線稱之為我能賺100點(diǎn)到500點(diǎn)間的行情，中線為500點(diǎn)以上1000點(diǎn)以下的行情，長(zhǎng)線則為1000點(diǎn)以上。我這樣劃分是有原因的。如果在一波行情中我賺不夠100點(diǎn)，那不是行情，也不是趨勢(shì)，是盤(pán)整，或者說(shuō)我應(yīng)該在休息。沒(méi)有方向，干嗎這么費(fèi)勁每天交易呢？

是上漲還是下跌？看清楚了，如果看不清楚，那不能也不應(yīng)該交易。依照我的劃分，一年只應(yīng)該交易幾次中線就夠我們賺的了。至于短線，每天波動(dòng)都有100點(diǎn)到200點(diǎn)，那是閑了悶了才操作的行情。長(zhǎng)線暫時(shí)還不敢說(shuō)，因?yàn)樽约簜}(cāng)位不夠大，未必能承受大的虧損，因此也就只能說(shuō)在匯市上我不是巴非特。

以后我會(huì)更加的向索羅斯學(xué)習(xí)的，因?yàn)楹芏嗳苏f(shuō)他是短線交易，實(shí)情是，看92年阻擊英鎊，英鎊下了6000點(diǎn)，耗時(shí)半年。我們相信他在半年里可能早就出貨了，但唯一無(wú)人疑義的是，他絕對(duì)不會(huì)在幾天內(nèi)出貨。他的短線才是真正的短線，雖說(shuō)他的是大鱷的短線，我們是小蝦級(jí)別的短線。

當(dāng)有一天我們小心謹(jǐn)慎的下單時(shí)，發(fā)現(xiàn)自己原來(lái)只是追求日內(nèi)波動(dòng)，那么最好不要談趨勢(shì)。沒(méi)錯(cuò)，那是波動(dòng)，不是趨勢(shì)。趨勢(shì)出來(lái)了，才選擇做短線還是中線什么的。這才是操作，你才能被稱為匯市作手。

而事實(shí)是，我們?cè)S多人都在尋求這樣一種波動(dòng)，每天都弄得焦頭爛耳的，最后失??？還是成功？一筆失敗的交易可以虧了全部。雖然，波動(dòng)是造就趨勢(shì)的開(kāi)始，可問(wèn)題就在于，我們是跟隨而非造就趨勢(shì)。

做外匯時(shí)間長(zhǎng)的朋友就明白，匯市一天跑100點(diǎn)到200點(diǎn)，不是升就是跌，很少會(huì)出現(xiàn)毛刺，事實(shí)上毛刺的機(jī)會(huì)是有，但我們好好翻看圖表就明白，毛刺不常在。那么，在這樣的日內(nèi)波動(dòng)中，只要看對(duì)一次，你就是勝利者。注意，那是短線。我們可以成為超級(jí)短線，但短期利潤(rùn)不是最終追求。正如我所說(shuō)，短線是閑了沒(méi)事做的時(shí)候做的。我們看看每天的蠟燭，即便是每天操作一單，我不知道大家的系統(tǒng)獲勝概率如何，但我相信，這不會(huì)比投擲硬幣高多少。而這樣說(shuō)吧，這就是短線。

本文來(lái)源于網(wǎng)絡(luò)，歡迎作者與我們聯(lián)系，我們將在第一時(shí)間注明作者信息。