心態(tài)確實(shí)很重要，猶如古代人練功，外家功屬于術(shù)的層面，可見(jiàn)可得，而內(nèi)家功屬于道的層面，不可見(jiàn)，屬于人的內(nèi)在修行，如何修煉，必須通過(guò)認(rèn)識(shí)自己、了解自己，通過(guò)親身實(shí)踐方能獲得。這也說(shuō)明為何單單只靠做模擬交易就想成為交易高手是不可能的。

 

　　

 

交易者本非理性

 

 

從醫(yī)學(xué)的角度可以解釋人非理性：人腦分為大腦內(nèi)皮層與大腦外皮層兩部分，大腦內(nèi)皮層主要控制人的直覺(jué)系統(tǒng)，或者說(shuō)是本能反應(yīng)；大腦外皮層屬于思維系統(tǒng)，控制人的理性思考。由于大腦內(nèi)皮層部分在反應(yīng)的過(guò)程中具有優(yōu)先權(quán)，一旦遇到突發(fā)情況，大腦內(nèi)皮層部分會(huì)首先反應(yīng)，這會(huì)讓人感覺(jué)受情緒的影響更大，這就是交易者在交易過(guò)程中最難克服的問(wèn)題，也是我們經(jīng)常所說(shuō)的“情緒化交易”。

 

交易者沒(méi)有克服情緒化問(wèn)題前，通常會(huì)犯四種類(lèi)型錯(cuò)誤：第一、前景預(yù)期。簡(jiǎn)單地說(shuō)是人對(duì)風(fēng)險(xiǎn)收益的感受不對(duì)等，一般人兩個(gè)單位的收益所帶來(lái)的快感才能抵消一個(gè)單位損失所帶來(lái)的痛苦，這種非理性的感覺(jué)直接影響交易中的止盈與止損行為；第二、過(guò)度自信；第三、過(guò)濾選擇。人們總是愿意相信與自己判斷相輔的消息，對(duì)于與判斷相反的消息總是容易選擇忘記或者不關(guān)注，這就是交易者在判斷的時(shí)候最容易犯的非理性錯(cuò)誤；第四、沉淀錨定。這是個(gè)新詞，理解起來(lái)可以通過(guò)經(jīng)濟(jì)學(xué)中的“沉淀成本”來(lái)理解，一般人容易將已經(jīng)付出的成本加入到目前決策中一起進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)收益的衡量 ， 這 本 身 就 是 “ 非理性”。比如，一個(gè)人去看電影，買(mǎi)了張50元的票，但不久后票丟了，那么他愿不愿意再買(mǎi)一張票呢？這個(gè)問(wèn)題就類(lèi)似交易，當(dāng)你看多某品種，買(mǎi)入后下跌止損，當(dāng)出現(xiàn)一個(gè)新的入市點(diǎn)，你愿不愿意再去買(mǎi)一次呢？其實(shí)市場(chǎng)走勢(shì)本身很難預(yù)測(cè)，故在交易中“試錯(cuò)”是必然存在的，而未成熟的交易者往往會(huì)在一次“試錯(cuò)”后停止，當(dāng)真正來(lái)大行情的時(shí)候不愿意再“試錯(cuò)”，其結(jié)果就是放棄了真正的賺錢(qián)機(jī)會(huì)。為什么？就是因?yàn)槌恋礤^定，前面“試錯(cuò)”的成本作為他進(jìn)行新的判斷的一個(gè)參數(shù)，結(jié)果影響了判斷。

 

當(dāng)個(gè)體的非理性行為聚集到一塊時(shí)就會(huì)引發(fā)群體性的非理性行為，主要也分為四類(lèi)：第一、信息串流，也就是我們所常說(shuō)的謠言四起；第二、輕信權(quán)威，其實(shí)就是依賴(lài)性問(wèn)題；第三、從眾過(guò)激，說(shuō)白了就是從眾行為，在交易中如同追漲殺跌，這也可以解釋震蕩市為什么殺傷力大，就是因?yàn)榇蠖鄶?shù)人喜歡追漲殺跌；第四、偏好舒適，交易的過(guò)程不是依靠客觀依據(jù)，而是依據(jù)感覺(jué)舒不舒服，比如做股票，突然性事件導(dǎo)致連續(xù)的跌停板后突然開(kāi)板，很多人會(huì)不約而同地選擇立刻賣(mài)出，就是要逃避跌停板對(duì)自己情緒的影響，而不會(huì)考慮是否超跌或者別的，這就是主力坐莊洗盤(pán)所運(yùn)用到的人的心理情緒。

 

成交量與走勢(shì)變化同樣反應(yīng)人的情緒。比如上漲放量與下跌縮量，就是因?yàn)槿说那熬邦A(yù)期中虧損效應(yīng)與收益效應(yīng)不對(duì)等。上漲時(shí)很多人拿不住有一點(diǎn)獲利就出來(lái)，故導(dǎo)致不斷追漲，放大了成交量；而下跌時(shí)人們往往開(kāi)始不愿意賣(mài)出，直到最后心理扛不住了才撤出來(lái)，故成交量比較小。

 

 

 

克服非理性行為有妙招

 

 

一、認(rèn)清自己的能力圈

 

每個(gè)人都有自己的能力圈，每個(gè)人都需要客觀面對(duì)自己。比如世界乒乓球冠軍鄧亞萍對(duì)自己的能力定位就是前三板，將自己打球的重點(diǎn)放在前三板；巴菲特對(duì)自己能力的比喻是用打棒球的方法做交易。這就是要認(rèn)清自己，確定自己優(yōu)勢(shì)范圍，學(xué)會(huì)舍得，不是什么球都打，不是什么行情都做，現(xiàn)實(shí)中能做到這點(diǎn)需要很強(qiáng)的定力，想長(zhǎng)期堅(jiān)持更不容易。

 

二、理性面對(duì)虧損

 

一個(gè)好的交易員的重要能力就是處理虧損。虧損像呼吸一樣，是交易中的必然組成部分，不可避免，所謂善敗者不亡。交易本身就是“試錯(cuò)”的過(guò)程，不能因?yàn)樘潛p而影響自己的精神。實(shí)戰(zhàn)過(guò)程往往會(huì)出現(xiàn)一種情況，你最難受時(shí)下的單子往往是最后最賺錢(qián)的單子。故成功的交易者都是有著很強(qiáng)復(fù)原能力的交易者，不會(huì)將前面虧損所帶來(lái)的影響帶入新的交易中去。

 

三、懂得天時(shí)第一

 

在“天時(shí)、地利、人和”中，傳統(tǒng)認(rèn)為“人和”最重要，但其實(shí)“天時(shí)”才是最重要的。在交易中，“天時(shí)”依然是第一位的，每一個(gè)賺大錢(qián)的人，都是在一波轟轟烈烈的行情中產(chǎn)生的，沒(méi)有行情是產(chǎn)生不了偉大的交易者的。舉一個(gè)小和尚端水上山的例子，小和尚將注意力都放在水上，每次水都撒完，只有將注意力放在路上，才能成功。類(lèi)比到交易上就是，如果你將注意力都放在你賬戶(hù)錢(qián)的波動(dòng)上，最終你很難成功，如果你將注意力放在大的行情上，也就是“勢(shì)”上，你才能交易賺大錢(qián)。

 

四、學(xué)會(huì)概率和賠率

 

全世界所有的賭場(chǎng)都是靠“概率和賠率”賺錢(qián)，對(duì)比到交易上，概率就是勝率，賠率就是風(fēng)險(xiǎn)收益比。市場(chǎng)是無(wú)法預(yù)測(cè)，交易賺錢(qián)不是靠預(yù)測(cè)，而是靠“概率與賠率”，也就是預(yù)測(cè)對(duì)了該怎么下注，錯(cuò)了怎么撤注。因此說(shuō)到最后就是資金管理，真正的核心是資金管理。

 

五、擁有昂貴的品格耐心

 

美國(guó)心理研究專(zhuān)家做過(guò)一個(gè)實(shí)驗(yàn)，叫“延遲滿(mǎn)足”：在幼兒園一個(gè)班的孩子每個(gè)人面前放兩顆糖，老師說(shuō)10分鐘內(nèi)可以不吃的將獲得一整包糖果。但只有15%的孩子忍住不吃并獲得了最后那一包糖。過(guò)了35年后調(diào)查那15%的孩子，發(fā)現(xiàn)他們都已經(jīng)變成了那個(gè)時(shí)代的精英。

 

同樣在交易中，能不能賺大錢(qián)就是你能不能拿得住單子，一個(gè)趨勢(shì)展開(kāi)是需要時(shí)間的，這個(gè)問(wèn)題是心理層面的問(wèn)題，與技術(shù)無(wú)關(guān)，故耐心是成功的必要條件，古老的《金剛經(jīng)》早已向我們揭示“得成于忍”，有耐心才有可能成為最后的“大鱷”。 

 

【免責(zé)聲明】所做分析已力求客觀，分析結(jié)論僅供參考。